立足于强化与其它投资者之间的投资组合管理能力差。投资有多种流派，强化组合管理能力差，同样是基金获取超额收益的一大主要来源。
早期的投资理念，仅以收益最大化为首要原则。如果以收益最大化为首要原则，你必须承担同等高度的风险。高风险的对赌不是本基金的风格取向。组合构建及组合动态管理，是把风控放在投资决策的首位。股票组合管理的实质是对股票未来变化可能性空间的管理，这些预期的可能性空间只能寻求模糊的正确，它承认市场存在不可控，不可预测的一些随机事件，不宜过度重仓，只能靠构建投资组合来提升整个基金产品的稳定性及抗打击品质。
投资组合配置，同时对应着决策者设定的满意收益率和目标收益率，也匹配着投资本基金投资者特定的风险偏好。投资组合管理能力差中的单项投资体现为四种境界：第一，重大机会：没看到，能力圈问题；第二，重大机会看到，没做到，这是知行合一问题；第三，重大机会，看到，做到，但并没有做到足够好；第四，看到，做到，且做的足够好。就是识别并抓住了重大机会，且做出上限的筹码匹配。本基金的目标范式是力争达到第四种境界。
组合构建。第一，每日功课：读研报；跟踪150-200只分类的个股；第二，依据五好规则选股，建立基础股票库和重点股票库；第三，依据多维指标综合评估结果，确定个股的权重管理。第四，组合构建及动态管理过程中，严格执行试错性交易管理的规则。个股建仓初期轻仓位。1%左右仓位，3000-5000股，只作为跟踪、试错作用。盈亏都无碍大局—不构成心理压力，同时保持对标的保持关注。建仓中期，当预期临近兑现，正向信号加强（技术信号验证 关键价位，量能，均线变化）—加仓5%-10%仓位；建仓完成其期：当标的放量启动，则大幅加仓至上限—10-15%；或15-20%。
试错式交易管理的优势：其一，有底仓，可随时认错止损，试错成本不高；其二，重大机会都伴随重大争议，分歧，高度的不确定性。试错性交易管理按不确定性程度演变，解决加减仓的动态管理问题；其三，重注捕捉“灿烂时机”，超视距投资，都面临一个：持仓潜伏期不确定，潜伏期可能超长，造成持仓机会成本过高，和持仓信心折损问题。而三阶段的试错性交易管理较好的解决了如何下重注捕捉“灿烂时机”的时间成本控制问题。
多维共振指标落实的路径：实战中落实五好选股规则。
1，好时窗。解决选时、选势、仓位管理问题，区分出好的和需要回避的操作时窗。重点在与对市场周期阶段，趋势状态的识别及策略制定。
2，好行业（滚雪球的雪坡）。行业未来有足够增长空间的行业；行业处良好而非恶性的竞争格局；行业处景气拐点或景气度持续向好阶段。这类特征的行业，属于正向、大幅度超预期的多发界域。
3，好企业。企业诚信、具有好的管理团队；行业内排名前五好企业；
4，好价格（好估值）。好企业未必是好股票，只有被低估的股票才是好股票。
5，好格局。大股东的诉求与二级市场投资者利益高度一致；管理团队的激励机制充分；筹码分布及股价运行周期、阶段。
通过对五好指标的综合评估，制定基金月度，季度投资策略、关注的重点行业，重点主题、板块和重点股票。
（完）